ব্লকচেইন প্রতিটি লেনদেন রেকর্ড করে। এই ডেটা ব্যাখ্যা করতে শিখুন: MVRV অনুপাত মার্কেট সাইকেল প্রকাশ করে, এক্সচেঞ্জ প্রবাহ মূলধন চলাচল দেখায়, হোয়েল কার্যক্রম প্রতিষ্ঠানের উদ্দেশ্য প্রকাশ করে।
অন-চেইন বিশ্লেষণ সরাসরি ব্লকচেইন ডেটা অধ্যয়ন করে—লেনদেন, ওয়ালেট মুভমেন্টস, এক্সচেঞ্জ ডিপোজিট/উইথড্রয়, এবং সমষ্টিগত হোল্ডিং মেট্রিক্স। প্রাইস চার্টের (যা শুধুমাত্র দেখায় ট্রেডাররা কত দামে কিনেছে) বিপরীতে, অন-চেইন ডেটা প্রকাশ করে বিনিয়োগকারীরা আসলে তাদের মূলধন দিয়ে কী করছে।
প্রধান সুবিধা: প্রাইস ট্রেডিংয়ের মাধ্যমে ম্যানিপুলেট করা যেতে পারে; অন-চেইন ডেটা জাল করা যায় না। একজন হোয়েল ১,০০০ BTC এক্সচেঞ্জ থেকে কোল্ড স্টোরেজে সরালে তা সত্যিই ঘটেছে। এই অপ্রতিরোধ্যতা অন-চেইন ডেটাকে স্মার্ট মানির উদ্দেশ্য চিহ্নিত করার জন্য অত্যন্ত মূল্যবান করে তোলে।
অন-চেইন মেট্রিক্স মার্কেট স্ট্রাকচার প্রকাশ করে যা প্রাইস চার্ট লুকিয়ে রাখে। ইউফোরিক বুল মার্কেটে, অন-চেইন মেট্রিক্স দেখায় হোয়েলরা ডিস্ট্রিবিউট করছে (বিক্রি করছে)। ডিপ্রেসিং বিয়ার মার্কেটে, অন-চেইন দেখায় হোয়েলরা অ্যাকিউমুলেট করছে (কিনছে)। প্রাইস ন্যারেটিভ এবং অন-চেইন রিয়েলিটির মধ্যে এই ডাইভারজেন্স ট্রেডিং এজ তৈরি করে।
স্মার্ট ট্রেডাররা ন্যারেটিভে বিশ্বাস করে না—তারা অন-চেইন ডেটায় বিশ্বাস করে যা দেখায় স্মার্ট মানি আসলে কী করছে।
MVRV সমস্ত বিটকয়েনের বর্তমান মার্কেট ভ্যালুকে সেই গড় মূল্যের সাথে তুলনা করে যেখানে সমস্ত বিটকয়েন অর্জিত হয়েছিল (রিয়েলাইজড প্রাইস)। এটি প্রকাশ করে হোল্ডাররা সমষ্টিগতভাবে লাভে আছে নাকি লোকসানে।
ব্লকচেইনের প্রতিটি কয়েন কোনো না কোনো মূল্যে অর্জিত হয়েছিল—এটিই এর রিয়েলাইজড প্রাইস। যদি সমস্ত বিটকয়েনের গড় রিয়েলাইজড প্রাইস $২৫,০০০ হয় এবং বর্তমান প্রাইস $৪৫,০০০ হয়, তাহলে MVRV = ১.৮। এর অর্থ বিটকয়েন হোল্ডাররা সমষ্টিগতভাবে ৮০% লাভে আছে।
MVRV ৩.৫ এর উপরে: চরম ইউফোরিয়া। হোল্ডাররা ব্যাপকভাবে লাভে। ঐতিহাসিকভাবে, বিটকয়েন প্রতিটি সাইকেলের শীর্ষে MVRV ৩-৪+ সহ শেষ করেছে। এটি ডিস্ট্রিবিউশন সিগন্যাল।
MVRV ১.৫-২.৫: স্বাভাবিক বুল মার্কেট টেরিটরি। প্রফিট টেকিং শুরু হয়েছে কিন্তু এখনও ইউফোরিক নয়।
MVRV ১.০-১.৫: ট্রানজিশন জোন। মার্কেট করেকশনের পর ভারসাম্য খুঁজছে।
MVRV ১.০ এর নিচে: চরম হতাশা। হোল্ডাররা আন্ডারওয়াটারে। সমস্ত প্রধান বিয়ার মার্কেট বটমে (২০১৫, ২০১৮-১৯, ২০২২) বিটকয়েন রিয়েলাইজড প্রাইসের নিচে ট্রেড করেছে। এটি ক্লাসিক অ্যাকিউমুলেশন সিগন্যাল।
বিটকয়েনের মার্কেট সাইকেল MVRV এর মাধ্যমে দৃশ্যমান:
শৃঙ্খলাবদ্ধ ট্রেডাররা MVRV ১.০ এর নিচে থাকলে কিনে এবং MVRV ৩.০ ছাড়ালে এক্সপোজার কমায়। এই সহজ মেট্রিক আউটপারফরম্যান্স তৈরি করেছে।
এই পাঠটি লাইভ ডেটা দিয়ে কাজে লাগান — বিনামূল্যে হোয়েল ট্র্যাকার এবং রিয়েল-টাইম অ্যালার্ট ৩টি এক্সচেঞ্জে।
হোয়েল ট্র্যাক করুন বিনামূল্যে →SOPR মুভ করা কয়েনগুলির লাভ/লোকসান পরিমাপ করে। কেউ বিটকয়েন পাঠালে তারা হয় লাভে বিক্রি করছে নতুবা লোকসানে। SOPR সমস্ত লেনদেনে এটি সমষ্টিগত করে।
SOPR ১.০ এর উপরে: গড়ে, মুভ করা কয়েনগুলি লাভে আছে। বিক্রেতারা লাভ নিচ্ছে। এটি র্যালি এবং টপসে ঘটে।
SOPR ১.০ এর নিচে: গড়ে, মুভ করা কয়েনগুলি লোকসানে আছে। বিক্রেতারা ক্যাপিটুলেট করছে। এটি বটম সিগন্যাল—ক্যাপিটুলেশন সেলিং বাউন্সের পূর্বে ঘটে।
SOPR ট্রেন্ডিং আপ: আরও লাভজনক বিক্রেতারা মার্কেটে প্রবেশ করছে। ডিস্ট্রিবিউশন ত্বরান্বিত হচ্ছে।
SOPR ট্রেন্ডিং ডাউন: বিক্রেতারা লোকসানে বিক্রি করতে বাধ্য হচ্ছে। প্যানিক এবং ক্যাপিটুলেশন।
SOPR প্রাইস অ্যাকশনের সাথে মিলে শক্তিশালী সিগন্যাল তৈরি করে। প্রাইস অল-টাইম হাইতে কিন্তু SOPR পড়লে, হোয়েলরা ইউফোরিয়ার মধ্যেও বিক্রি করছে—একটি ডিস্ট্রিবিউশন ওয়ার্নিং। প্রাইস ক্রাশ করলে এবং SOPR এক্সট্রিম লোতে পৌঁছালে, প্যানিক সর্বোচ্চ—অ্যাকিউমুলেশন সুযোগ।
এক্সচেঞ্জগুলি ওয়ালেট মেইনটেইন করে। কয়েনগুলি এক্সচেঞ্জে গেলে, সেগুলি বিক্রির জন্য প্রস্তুত হচ্ছে। কয়েনগুলি এক্সচেঞ্জ থেকে গেলে, সেগুলি মার্কেট থেকে সরানো হচ্ছে (অ্যাকিউমুলেশন বা দীর্ঘমেয়াদী স্টোরেজ)।
বড় ইনফ্লো (Binance, Kraken, Coinbase-এ বাল্ক ডিপোজিট) আসন্ন সেলিং প্রেশার সিগন্যাল দেয়। কয়েনগুলি এক্সচেঞ্জে পৌঁছেছে, বিক্রির জন্য প্রস্তুত। এক্সট্রিম ইনফ্লো প্রাইস ডিক্লাইনের পূর্বে ঘণ্টা বা দিনে ঘটে যেহেতু বিক্রেতারা ধীরে ধীরে এক্সিকিউট করে।
বড় আউটফ্লো (প্রাইভেট ওয়ালেটে বাল্ক উইথড্রয়) আত্মবিশ্বাস সিগন্যাল দেয়। হোয়েলরা এক্সচেঞ্জ থেকে কয়েন সরাচ্ছে, বলছে "আমার বিক্রির প্রয়োজন নেই।" নেট আউটফ্লো র্যালির পূর্বে ঘটে যেহেতু বিক্রির জন্য কম কয়েন উপলব্ধ থাকে।
এক্সচেঞ্জে থাকা মোট কয়েন মার্কেট ক্যাপের শতাংশ হিসাবে। ডমিনেন্স বেশি হলে (এক্সচেঞ্জে ১০%+ বিটকয়েন থাকলে), সেলিং প্রেশার বেশি—কয়েনগুলি উপলব্ধ। ডমিনেন্স কম হলে, কম কয়েন উপলব্ধ—ভোলাটিলিটি বাড়ে।
১,০০০+ BTC (বা সমতুল্য) হোল্ডিং অ্যাড্রেসগুলি হোয়েল। তাদের নেট হোল্ডিংস ট্র্যাক করলে প্রকাশ পায় স্মার্ট মানি অ্যাকিউমুলেট করছে নাকি ডিস্ট্রিবিউট করছে।
হোয়েলরা সমষ্টিগতভাবে হোল্ডিং বাড়ালে (১০০০+ BTC অ্যাড্রেসে বেশি কয়েন যাচ্ছে), অ্যাকিউমুলেশন ঘটছে। এটি সাধারণত ৪-৮ সপ্তাহের বুল রানের পূর্বে ঘটে। ২০২২ বিয়ার মার্কেটে, হোয়েলরা ৪০০,০০০+ BTC অ্যাকিউমুলেট করেছিল, ২০২৩-২৪ র্যালির জন্য পজিশন নিয়ে।
হোয়েলরা হোল্ডিং কমালে, ডিস্ট্রিবিউশন ঘটছে। এটি প্রায়ই করেকশনের পূর্বে ঘটে যেহেতু স্মার্ট মানি রিটেল পরিবর্তন বুঝতে পারার আগেই বেরিয়ে যায়।
স্মার্ট মানি API সনাক্ত করে কোন নির্দিষ্ট হোয়েল (ওয়ালেট দ্বারা) সক্রিয়। আপনি ২৫০+ পরিচিত Hyperliquid হোয়েল রিয়েল-টাইমে ট্র্যাক করতে পারেন, কনসেনসাস ডাইরেকশন চিহ্নিত করতে যখন ৬০%+ একমত হয়।
সম্পূর্ণ মার্কেট সাইকেল সম্মিলিত অন-চেইন মেট্রিক্সের মাধ্যমে দৃশ্যমান:
MVRV <১.০ (হোল্ডাররা লালে), SOPR এক্সট্রিম লো (হতাশাজনক বিক্রি), হোয়েল ইনফ্লো স্পাইক (দুর্বলতায় অ্যাকিউমুলেশন), এক্সচেঞ্জ ডমিনেন্স ড্রপ (কয়েন এক্সচেঞ্জ ছাড়ছে)। এটি সর্বোচ্চ ভয়।
MVRV বৃদ্ধি ১.০-১.৫, SOPR স্থিতিশীল ১.০ এর উপরে, হোয়েল হোল্ডিংস স্থিরভাবে বাড়ে, এক্সচেঞ্জ আউটফ্লো ডমিনেট করে। এখনও ইউফোরিয়া নেই। মিডিয়া মার্কেটকে উপেক্ষা করে।
MVRV ১.৫-২.৫, প্রাইস বৃদ্ধি, মিডিয়া "বিটকয়েন কামব্যাক" কভার করা শুরু করে, রিটেল FOMO শুরু হয়, কিন্তু হোয়েলরা ডিস্ট্রিবিউট করা শুরু করে (SOPR বৃদ্ধি, হোয়েল ইনফ্লো স্পাইক)।
MVRV ৩.০-৪.০+, প্রাইস অল-টাইম হাইতে, মিডিয়া "ডিজিটাল গোল্ড" উদযাপন করে, সবাই লং। কিন্তু অন-চেইন বিশাল হোয়েল আউটফ্লো এবং ডিস্ট্রিবিউশন দেখায়। প্রাইস সপ্তাহের মধ্যে টপ করে।
MVRV ক্র্যাশ, হোয়েলরা বিক্রি বন্ধ করে (কারণ এটি লাভজনক নয়), রিটেল প্যানিক, এক্সচেঞ্জ ইনফ্লো স্পাইক, মার্কেট ক্যাপিটুলেশন পয়েন্টের কাছে বেস করে।
এই সাইকেল প্রতি ৩-৪ বছর পুনরাবৃত্তি হয়। প্রতিটি সাইকেলে, অন-চেইন মেট্রিক্স ভবিষ্যদ্বাণীযোগ্যভাবে পরিবর্তিত হয়।
আপনার টেকনিক্যাল অ্যানালাইসিস কিনতে বললে এবং MVRV ১.৫ এর নিচে থাকলে এবং হোয়েলরা অ্যাকিউমুলেট করলে, আপনার সেটআপের ইনস্টিটিউশনাল ভ্যালিডেশন আছে। সম্ভাবনা উল্লেখযোগ্যভাবে বাড়ে। এই কনভারজেন্স যেকোনো একক সিগন্যালকে হারায়।
প্রাইস নতুন অল-টাইম হাইতে উঠলে কিন্তু MVRV ৩.০ ছাড়ালে এবং হোয়েল আউটফ্লো স্পাইক করলে। হোয়েলরা ইউফোরিয়ায় বিক্রি করছে। প্রাইস ২-৪ সপ্তাহের মধ্যে অনুসরণ করে। রিটেলের আগে বেরিয়ে যান।
MVRV ০.৮ এর নিচে পড়ে, SOPR ক্র্যাশ করে, এক্সচেঞ্জ ইনফ্লো স্পাইক করে। সমস্ত সিগন্যাল প্যানিক বটম নির্দেশ করে। হোয়েলরা এটি চিহ্নিত করে এবং আক্রমনাত্মকভাবে অ্যাকিউমুলেট করে। আপনি তাদের সাথে কিনুন, তাদের বিরুদ্ধে নয়।
অন-চেইন ব্যবহার করে চিহ্নিত করুন আপনি মার্কেট সাইকেলের কোথায় আছেন। প্রারম্ভিক সাইকেল = আক্রমনাত্মক লং পজিশনিং। লেট সাইকেল = লিভারেজ কমান বা সম্পূর্ণ বেরিয়ে যান। এই টাইমিং ট্রেডিং স্ট্র্যাটেজি নির্বিশেষে রিস্ক/রিওয়ার্ড উন্নত করে।
স্মার্ট মানি API সবচেয়ে গুরুত্বপূর্ণ অন-চেইন মেট্রিক্সকে API এন্ডপয়েন্টে একত্রিত করে। ৫টি ভিন্ন ব্লকচেইন অ্যানালাইসিস সাইট ম্যানুয়ালি চেক করার পরিবর্তে, একটি একক API কলের মাধ্যমে সমস্ত মূল মেট্রিক্স ফেচ করুন।
সমস্ত মেট্রিক্স দৈনিক ৫:০০ UTC-এ আপডেট করা হয় এবং REST API বা WebSocket এর মাধ্যমে স্ট্রিমিংয়ের জন্য উপলব্ধ।
স্মার্ট মানি API ব্যাপক অন-চেইন মেট্রিক্স প্রদান করে: MVRV, SOPR, এক্সচেঞ্জ প্রবাহ, হোয়েল মুভমেন্টস, এবং সাইকেল পজিশন। ব্যাপক বিশ্লেষণের সাথে ডেটা-চালিত সিদ্ধান্ত নিন।
দাম দেখুনএকটি API থেকে 3টি এক্সচেঞ্জের লাইভ হোয়েল ফ্লো, ফান্ডিং, ওপেন ইন্টারেস্ট এবং অন-চেইন ডেটা পান। ফ্রি টিয়ার, ক্রেডিট কার্ডের প্রয়োজন নেই, যেকোনো সময় আপগ্রেড করুন।
বিনামূল্যে শুরু করুন →